CFAI Soft Dollar Standard (again)

Thảo luận trong 'Chứng chỉ nghề chuyên nghiệp' bắt đầu bởi Jonicute, 8 Tháng năm 2008.

4,511 lượt xem

  1. Jonicute

    Jonicute Thành viên sơ cấp

    Bài viết:
    495
    Đã được thích:
    1
    Nơi ở:
    Hanoi
    Bây giờ mới có time ngồi đọc cái CFAI Soft Dollar Standard một cách nghiêm túc! Và xem lại mấy thứ thảo luận từ hôm qua thì thấy thật ngượng vì mình đã thảo luận luyên thuyên, hiểu luyên thuyên một vấn đề có trong luật định.

    Em CNN đã nói đúng mấy ý rồi nên post lại comment của em ý vào đây và thảo luận lại nghiêm túc sau khi đã đọc kỹ tài liệu. Lan-Giao hiểu vẫn chưa sát!

    Điều mình nhầm đầu tiên là thuật ngữ "investment manager", mình ko hiểu cái ông này làm ở tổ chức nào, nhiệm vụ của ông ta là gì nên đã suy diễn linh tinh.

    Investment manager = portfolio manager = Money manager = Fund manager

    Điều nhầm thứ hai là không hiểu "mutual fund" hoạt động như thế nào? (có lẽ phải đầu tư ít time tìm hiểu các thể chế tài chính, các thành viên trong thị trường tài chính và mối liên hệ giữa chúng. Lạc hậu ghê!)

    Do đó mình đã không biết "investment manager" là một người có trình độ đẳng cấp (chứ ko phải là một giám đốc đầu tư nếu dịch thuần Việt), anh/chị ta sẽ đưa ra các chiến lược đầu tư, chiến lược quản lý tài sản tài chính cho các nhà đầu tư và thực hiện các hoạt động đầu tư thay cho nhà đầu tư.

    Điều thứ ba mình nhầm là mình cứ hiểu "brokerage" là dịch vụ môi giới chứ không phải là phí môi giới (thực tế trong Standard định nghĩa thì "brokerage" là một số tiền phí môi giới, mình vì quá tin cái từ điển Vdic nên khi đánh chữ "brokerage" tra thì nó ra là nghề môi giới và sự môi giới nên đã hiểu sai! Pônzốt quá!)

    Để hiểu được cái Standard này cần hiểu các thuật ngữ đã! Nói chung mình đã hiểu hết các thuật ngữ định nghĩa ở trang 4, duy chỉ còn 2 thuật ngữ khó nhất không thể hiểu đó là;

    1/ Principal trade refers to a transaction involving a "discount" or a "spread"

    2/ Safe harbor (ở trang 5)

    Nhờ em CNN và các bạn tham gia giải thích giúp 2 thuật ngữ trên! Sau đó sẽ bàn tiếp!

    CNN nói câu này thấy hơi "bất an", hiii...:0frown:

    Trang 2, phần overview nói:

    CFAI Soft Dollar standards focus on the member's obligations to it clients, especially investment manager but it can be applied to every other parties involve in soft dollar practices including brokers, plan sponsors, and trustees.

    Và vì nó nằm trong phần ethics nên nó qui định "do and don't" dành cho các thành viên tham gia.

    Điều cần làm rõ mà chưa làm rõ được do đó sẽ phải làm rõ là "which arrangement is considered to be soft dollar arrangement?"

    Everybody pls help!
     

    Các file đính kèm:

    #1
  2. Lan-Giao

    Lan-Giao Thành viên sơ cấp

    Bài viết:
    113
    Đã được thích:
    1
    Nơi ở:
    HCMC
    ^^ Minh chi noi theo phan dinh nghia cua cai standard ban attach + hieu biet ve cai nghia "soft dollar" literally thoi. Minh chua hieu sat cho nao?

    Safe habour trong luat thi co nghia la 1 dieu luat nao do giup cho nguoi/cty co the dua vao do ma tranh khoi hay lam giam legal liability. Vi du dieu luat 1 bao Directors phai co duty to prevent insolvent trading. Dieu luat 2 bao la Directors se khong bi xem la vi pham dieu luat 1 neu xxxxxx => Dieu luat 2 la safe habour cho Directors ve van de lien quan den dieu luat 1.

    "which arrangement is considered to be soft dollar arrangement?" Ban doc dinh nghia ve "soft dollar arrangement" trong cai standard ban attach, trang 5. Ban muon co vi du cu the thi doc Case study voi cac proposed transactions theo luat US & CAN o phan appendix. Toan bo deu nam trong file attach cua ban het.
     
    #2
  3. Jonicute

    Jonicute Thành viên sơ cấp

    Bài viết:
    495
    Đã được thích:
    1
    Nơi ở:
    Hanoi
    Ui, các bạn bàn đi! Mình cần thời gian relax tí! Tạm thời nghỉ để review lại kế hoạch ôn tập chính thức và nghiêm túc. Ai là người thực sự có mục tiêu thi CFA 2009 June (tự học kiểu thảo luận như thế này cùng mình) thì contact mình để bắt đầu lại từ đầu, từ ethics. Giờ nghỉ trưa nay sẽ post lịch ôn từng phần, xong phần nào khoá luôn phần đó, hiểu cụ thể chi tiết luôn chứ ko thể lờ tờ mờ thế này. Nếu ai ủng hộ lịch ôn của mình và thảo luận cùng mình theo đúng lịch mình đưa ra thì tiếp tục post bài forum này. Nếu ko, ko tham gia nữa vì thấy ko hiệu quả!

    Thực tế từ trước tới giờ, cách đọc sách của mình là ngẫu hứng, công việc gặp cái gì thì vác ra xem và nghiêu cứu chứ ko tính học để ôn thực sự. Mình cũng nghĩ nó đơn giản nên hơi TV tí! Hihi....

    NXD đâu nhỉ? Tưởng đùa mà hoá ra tự ái thật! Vào thảo luận đi để anh em có hứng nghiên cứu! Góp ý cho NXD là góp ý cách định hướng (vì hình như NXD có vẻ hiểu nhiều về CFA, qua một số bài post) và góp ý cách dùng từ ko gây ức chế trong thảo luận. Ko nên tự ái vậy!
     
    #3

Chia sẻ trang này